一周市场观察：

本周国际货币基金组织(IMF)9日发表的最新《世界经济展望》报告预测，今明两年中国经济增长速度将有所减缓，但仍将保持快速增长势头，增长率可分别达9.3%和9.5%。

国际干散货运输市场涨跌互现，BDI指数小幅上涨1.73%收于7823点，船型具体变化如下：BCI指数上涨58点报收于点11158点，其四条航次期租航线的日租金水平升幅为1.28%报收于131582美元/天；BPI指数上涨320点报收于7866点，其四条航次期租航线日租金水平升幅为4.24%报收于63315美元/天；BSI指数下跌77点报收于4665点，其六条航次期租航线日租金水平跌幅为1.62%报收于48781美元/天；BHSI指数下跌7点，报收于2340点，其六条航次期租航线日租金水平跌幅为0.59%报收于34061美元/天。预期短期市场仍将保持震荡格局。

报告认为，美国经济因受住房市场危机和金融市场动荡的交叉影响将在今年陷入轻度衰退，但将于2009年开始温和复苏。报告预测，美国经济今明两年的增长率分别只有0.5%和0.6%，大大低于去年的2.2%。

尽管目前全球经济出现了某些放缓的迹象，但亚洲新兴市场经济体经济去年下半年继续强劲增长，而中国经济是其中的主要动力。中国经济增长的主要动力来自投资和净出口强劲增长本周澳大利亚总理来京访问，市场人士猜测必将就铁矿石价格谈判进行磋商，目前市场有传言澳洲的铁矿石价格将上涨85%，目前市场消息面整体较为安静，在前半周市场呈现窄幅震荡的态势，周末市场出现了一些积极的迹象。

4月10日，人民币对美元汇率首度破“7”，也就是1美元兑换6.992元人民币， 迈入“6”元时代。人民币升值了，购买原材料及高新技术产品，类似这样的设备投资、技术改造投资是一个有利条件。但会抑制我国产品出口，会使我国的贸易顺差锐减，在一定程度上会影响我国的经济增长速度，其次，人民币升值会影响出口企业的盈利水平。航运界不同程度感受到了一丝寒意。

但在周末，市场不程度地感受到一些积极的迹象。除了部分地区的货量恢复，也和不少经纪力争在美西罢工之前出货也有关。

4月10日，人民币对美元汇率首度破“7”，也就是1美元兑换6.992元人民币， 迈入“6”元时代。人民币升值了，购买原材料及高新技术产品，类似这样的设备投资、技术改造投资是一个有利条件。但会抑制我国产品出口，会使我国的贸易顺差锐减，在一定程度上会影响我国的经济增长速度，其次，人民币升值会影响出口企业的盈利水平。航运界不同程度感受到了一丝寒意。

但在周末，市场不程度地感受到一些积极的迹象。除了部分地区的货量恢复，也和不少经纪力争在美西罢工之前出货也有关。

近期不同地区的罢工频繁发生，南美秘鲁Raura和Volcan矿场工人刚刚结束、阿根廷农户罢工稍有缓和，美西罢工事件又开始牵动业界神经。

雪上加霜的是3月我国铁矿石进口及煤炭锐减，必将减少所涉及航线的价格。

中国海关总署11日公布，中国3月份进口铁矿石3,568万吨，较上年同期增长0.2%。今年第一季度累计进口铁矿石1.1066亿吨，较上年同期的1.0016亿吨增长10.5%。

3月份全国出口煤炭145万吨，比上年同期锐减60.8%。今年1季度，中国累计出口煤炭1,020万吨，比去年同期下降10.7%，但值得注意的是，1季度累计出口金额却由去年同期的6.64亿美元上升至7.62亿美元，增幅为14.9%。海关尚未公布煤炭进口数据。

【关注铁矿石谈判】

 ★ 中钢协反对打破现有铁矿石谈判准则

     就澳方希望改变铁矿石谈判定价规则的消息，中国钢铁工业协会常务副会长罗冰生昨天表态称，多年形成的铁矿石谈判贸易准则体现了一个供需双赢的要求和双方互惠互利的基本原则，应该得到维护和尊重。中国钢铁行业不赞成随意改变铁矿石谈判定价规则。

　　罗冰生还表示，2008年中国粗钢产量估计达5.2亿吨至5.4亿吨，比2007年增加3000万吨至5000万吨，增长6.3%至10.4%。今年影响国内钢铁生产的制约因素和不确定因素明显增加。

　反对改变定价规则

　　罗冰生是在昨天于上海举行的“第三届国际钢铁市场论坛”间隙接受上海证券报等媒体采访并作上述表态的。他指出，不能因为出现一些新的情况、新的变化就把原来长期建立的基本原则全部打破。行业协会不赞成这种做法。

　　此前，中国宝钢已代表国内钢铁业与巴西矿业巨头淡水河谷公司达成了2008年度铁矿石长协合同价格。但是澳大利亚的力拓和必和必拓两大矿业巨头到目前为止尚未认可这一价格。据了解，澳大利亚矿业巨头不但提出海运差价补偿问题，甚至提出了改变现有长期协议矿定价方式的问题。有报道称，在额外征收海运附加费的要求没有获得满足的情况下，澳方已开始逐步减少长期协议下的对华供货量。此举被视为对“长协模式”的一种破坏。

　　对此，中国发展研究院院长章琦认为，铁矿石谈判涉及到一个公平、公正的问题。如果在长期协议有效期内对方擅自修改游戏规则，那么中国企业完全可以运用法律武器予以抵制。但目前已进入新的长协谈判阶段，谈判可能会在市场规律的作用下出现更多变数。

　　“作为应对，中国企业一方面应努力表达自己的观点并争取权益，另一方面也要做好最坏打算，毕竟，现在铁矿石是卖方市场，中国企业要充分衡量谈判破裂后的利弊得失。”章琦说。

　反驳海外媒体误报

　　而对近日坊间关于澳洲铁矿石第三方供货商FMG已开始装船发货的传闻，罗冰生昨天予以了否认。“目前，为装运铁矿石而建设的铁路只剩下最后一小段，预计下月可以发第一船。届时，他们将具备5000万吨的铁矿石年产能。”他透露说。

　　据悉，FMG公司去年刚与宝钢、唐钢、武钢等大钢厂签订了长期供货协议，该企业预计2010年目标产量达到1亿吨。一期年产量将达5000多万吨，二期开发产能也相当于一期，开发完成后将达到年产量1亿吨。有报道称，FMG公司最近已对其港口、矿山和铁路等设施进行最后准备工作，以确保按时发货。

　　罗冰生还对海外媒体的误报表达了个人意见。“今年初，澳大利亚有媒体说中国从1月份起抵制铁矿石现

★ 中国钢铁工业协会：中国钢铁企业应投资海外以确保铁矿石供应

　　中国钢铁工业协会 常务副会长 罗冰生 今天表示，中国钢铁企业应当在海外 与外国合作伙伴 组建合资公司，并买入外国采矿类企业的股份。这是中国钢铁生产商为确保长期铁矿石供应 所必须选择的道路。政府应当制定相关政策 来支持这类行动。

　　罗冰生称，如果单独一家中国钢铁生产商 缺乏直接投资一家大型外国采矿类企业的资金实力，那么它可以加入其他生产企业发起联合竞购。此前，澳大利亚报纸援引消息人士的话报导，中国计划收购 必和必拓超过9%的股份。 2007年，中国企业直接控制的铁矿石资源 不到中国铁矿石进口总量的14%，而在日本这一比例则高于60%。

★ 铁矿石涨价 炼焦煤成倍涨价 欧洲经济雪上加霜

　　代表欧洲钢铁企业利益的欧洲钢铁工业联盟9日说，继国际铁矿石价格大幅攀升后，炼焦煤也成倍涨价，这将损害欧洲钢铁行业乃至欧洲经济的利益。

　　据报道，必和必拓等矿业巨头当天在出售炼焦煤的国际性谈判中与新日本制铁公司达成2008财年价格协议，将炼焦煤价格由原先的每吨98美元大幅上调至每吨300美元。

　　欧洲钢铁工业联盟在一份声明中说，国际市场炼焦煤价格增长了两倍多，加上先前铁矿石涨价65%，这一切极大地提高了钢铁行业的生产成本。

　　欧洲钢铁工业联盟负责人戈登·莫法特警告说，如此大的涨幅不仅会影响到钢铁企业，而且会对钢铁消费行业造成影响，因为钢铁生产成本的增加势必会反映到钢铁制成品价格上。在欧洲经济正处于困境的时候，这也会给整体经济带来不利影响。

　　莫法特再次对必和必拓试图收购另一大矿业巨头力拓的交易表示反对，认为矿业行业的进一步集中只会危及钢铁行业的原料供应。莫法特同时敦促欧盟委员会在进行反垄断审查时驳回交易申请。

　　必和必拓日前出价1474亿美元收购力拓，但力拓以报价过低为由拒绝接受。目前，力拓和必和必拓－三菱联合公司两家企业控制着全球近一半的硬炼焦煤出口市场。

★ 澳大利亚矿企欲再提铁矿石价

　　4月1日新年度的铁矿石价格执行期限已经过去一个多星期了，宝钢与澳大利亚的铁矿石谈判仍在艰难进行中。宝钢已代表国内钢铁业与巴西矿业巨头淡水河谷公司达成了2008年度铁矿石贸易价格。但是澳大利亚的力拓和必和必拓两大矿业巨头到目前为止尚未认可这一价格。据了解，澳大利亚矿业巨头提出海运差价补偿问题，甚至提出了改变现有长期协议矿定价方式的问题。

　　花旗集团日前发布报告指出，必和必拓和力拓很可能在铁矿石谈判中赢得85%的价格涨幅。此涨幅是在巴西淡水河谷公司早前达成的上涨65%~71%基础上的进一步上涨，包括运费溢价。

　　中国钢铁工业协会常务副会长罗冰生10日表示，中国钢铁行业不赞成随意改变铁矿石谈判定价规则。现有的全球铁矿石谈判定价机制是经过供需双方的长期努力而稳定下来的，“应该得到充分的尊重”。

　　罗冰生认为，从总量上看，今年全球铁矿石市场供需处于基本平衡的状态。但是由于全球三大矿山公司集中度高，掌握资源并影响供需平衡的能力强，而中国进口铁矿石的企业多，而且分散，处于不利的地位。

　　联合金属网分析师胡凯表示，如果澳大利亚矿山达成85%的价格涨幅，年度谈判体系就崩溃了。胡凯认为，中国和日本都会维护长协谈判体系，即使买一年现货也不可能接受65%以上涨幅。

　　武钢国贸公司海外部相关负责人则表示，目前整个中国钢铁业需要大规模获取资源才能摆脱对长协矿的依赖，“我们会根据实际情况来获取更多的资源，但目前海外公司仍在寻找合作开矿的机会。”

★ 钢协秘书长罗冰生：2010年铁矿石供求将平衡

　　今年钢材出口必降国内矿山扩产有望供需平衡

　　“从总量上看，2008年全球市场铁矿石供需基本平衡，按照一些公认观点，2010年铁矿石供求关系将出现拐点。而今年粗钢出口将减少2000万吨。”在昨天“我的钢铁”举办的第三届国际钢铁市场论坛上，中国钢铁工业协会常务副会长兼秘书长罗冰生如是表示。

　　他同时指出，虽然减少的钢材出口可能流入国内市场消化，但今年国内钢材价格总体会高于去年。

　　今年铁矿石进口增5000万吨

　　罗冰生指出，预计2008年我国粗钢产量5.2亿~5.4亿吨，同比增长6.3%~10.4%。按此测算，全年预计铁矿石（精矿）消耗总量8.22亿吨左右，同比消耗量增加8100万吨左右。

　　“国内在进一步增加国产矿产量，替代进口。”罗冰生表示，2008年预计全年国内矿山的原矿生产总量9.1亿吨左右，比去年增长12.8%左右，增产原矿(品位35%)1亿吨左右，折合铁精矿（品位60%以上）4700万吨。“还有3400万吨的缺口需要通过进口满足。”

　　罗冰生告诉记者，预计2008年我国进口铁矿石总量4.33亿吨左右，同比增长13%。

　　据相关资料，目前国际三大矿石公司都在投资并扩产。巴西淡水河谷今年预计生产铁矿石2.9亿吨左右；力拓今年预计增加1500万吨左右；必和必拓今年则预计增加1000万吨左右。

　　“以上三大矿山公司预计今年供给国际市场的资源总量比2007年增加5000万吨左右。”罗冰生告诉记者，另外值得注意的是，澳大利亚的新兴矿山巨头FMG公司下个月将有5000万吨的铁矿石生产能力投产，全年供应市场铁矿石2800万吨左右。从总量上看，2008年全球铁矿石市场供需处于基本平衡状态。

　　目前，澳方矿山企业与钢铁企业的铁矿石谈判仍在僵持，对于澳方希望改变目前的铁矿石谈判机制，罗冰生告诉记者，中方仍坚持应维持长期以来形成的价格机制。

　　出口利润空间压缩 钢材价格高于去年

　　在铁矿石进口增加的同时，我国钢材出口今年则将下降。罗冰生指出，预计2008年我国出口钢材4800万吨左右、钢坯150万吨左右，折合粗钢全年出口5250万吨，比2007年减少2000万吨左右，下降27%。

　　昨天，中国海关总署综合统计司统计分析处处长黄国华也告诉记者，由于原材料价格上涨，全球经济放缓带来的出口涨价空间有限，以及由于汇率、出口征税带来的出口成本增加，我国钢材出口的利润空间也大幅压缩。

　　“预计2008年国内市场粗钢消费需求增长11%左右，略低于2007年的11.87%。”罗冰生透露，在已经过去的1、2月份，国内钢价在不断上升，3月中下旬高位调整，下一步预计将在高成本推动下仍有小幅上涨的空间，然后高位震荡后下落，总体国内市场的钢材价格会高于去年。

好望角型市场：

本周市场较为安静，大西洋市场仍然是整个海岬型船市场的主要驱动力，由于整个5月份市场货盘较多，该区域运价目前依然坚挺。而4月1日新年度的铁矿石价格执行期限已经过去一个多星期了，宝钢与澳洲的铁矿石谈判仍在艰难进行中。花旗报告称，澳洲矿山可能获得85%的铁矿石涨幅，中国钢厂将加快获取资源的步伐。无论结果如何，谈判的结果的早日出来对海岬型船将是利好消息，可能成为市场炒作的又一题材。

大西洋地区，本周大西洋市场租金水平变动不大，区域内往返航次日租金下降2%报收于124500美元/天，欧洲大陆到远东的日租金上涨1%报收于181904美元/天，和上周基本持平。本周一1998年建造17万载重吨鹿特丹—图巴朗—宝山180000美元/天。图巴朗--北仑+宝山的铁矿石运价上0.313美元/吨报收于73.14美元/吨。

太平洋地区，前半周市场维持窄幅震荡，而后半周受澳大利亚总理谈判的猜想以及短期期租市场询盘影响，市场有所有积极表现，区域内往返航次日租金升5%报收于130923美元/天，典型成交：一150000载重吨1986年建造老船，日照—澳大利亚西部-中国成交115000美元/天。远东/欧洲的航次日租金升2%为89000美元/天，典型成交：一150000载重吨1986年建造老船，日照—澳大利亚西部-中国成交115000美元/天。澳西—北仑+宝山升2.045美元/吨报收于29.295美元/吨。